Тема 78. Портфель ценных бумаг: общая характеристика, виды, принципы и порядок формирования и управления

Под инвестиционным портфелем понимается некая совокупность ценных бумаг, принадлежащих ф.л. Или ю.л., выступающая как целостный объект управления. Тип портфеля - это его инвестиционная характеристика, основанная на соотношении дохода и риска. Важным признаком классификации типа портфеля является каким способом и за счет какого источника доход получен: рост курсовой стоимости или за счет текущих выплат процентов и дивидендов.

Портфель роста формируется из акций компаний, курсовая стоимость которых растет. Цель данного портфеля - рост его капитальной стоимости вместе с получением дивидендов. Портфель агрессивного роста - максимальный прирост капитала, акции молодых компаний, риск огромный, но высокий доход. Портфель консервативного роста - наименее рискованный, стабильные компании, нацелен на сохранение капитала. Портфель среднего роста - сочетание агрессивного и консервативного.

Портфель дохода - данный тип портфеля нацелен на получение высокого текущего дохода - процентных и дивидендных выплат. Покупаются ц.б. с высокими текущими выплатами. Портфель регулярного дохода - высоконадежные ц.б. и приносящие средний доход при минимальном уровне риска. Портфель доходных бумаг - высокодоходные облигации, ц.б., приносящие высокий доход при среднем риске. Портфель роста и дохода. Сбалансированный портфель - балансировка дохода и риска.

Портфели денежного рынка - цель - полное сохранение капитала. В состав этого портфеля входят наличность и быстрореализуемые активы.

Портфели ц.б., освобожденных от налога, содержит государственные долговые обязательства.

Портфели, состоящие из ц.б. государственных структур.

Портфели, состоящие из ц.б. различных отраслей промышленности.

Формирование и управление портфелем - это область деятельности профессионалов, а создаваемый портфель - это товар, который можно продать частями или целиком. РЦБ изменчив, поэтому необходимо управление портфелем. Управление сводиться к: - сохранению первоначально инвестированных средств, - достигнуть максимального уровня дохода, - обеспечить инвестиционную направленность портфеля. Мониторинг - детальный анализ рынка. Его развития, показателей компаний, оценка инвестиционных качеств ц.б. Основная задача, которую необходимо решить при формировании портфеля - это распределение инвестором определенной денежной суммы по различным альтернативным вложениям (акции, облигации, наличные деньги и т. д.), чтобы достичь цель. Инвестор стремиться получить максимальную прибыль.

Авторы: Шевчук Д.А., Шевчук В.А.

<< Назад: Валютные операции

>> Вперед: Правовые основы оценочной деятельности

Рекомендуем интересные статьи раздела Конспекты лекций, шпаргалки:

▪ Коммерческая деятельность. Конспект лекций

▪ Психология развития и возрастная психология. Конспект лекций

▪ Фармакология. Шпаргалка

Смотрите другие статьи раздела Конспекты лекций, шпаргалки.

Читайте и пишите полезные комментарии к этой статье.

<< Назад

Последние новости науки и техники, новинки электроники:

Экраны влияют на детей неравномерно в разном возрасте 01.08.2026

Планшеты и смартфоны давно стали привычной частью повседневной жизни даже самых маленьких детей. Родители часто используют гаджеты, чтобы успокоить малыша или занять его на время, однако ученые все чаще задаются вопросом, как экранное время сказывается на развитии мозга и будущей способности к обучению. Новое исследование показывает, что значение имеет не только продолжительность просмотра, но и возраст, в котором ребенок проводит время перед экраном. Ученые наблюдали детей от рождения до 8 лет. Оказалось, что больше всего экраны влияют на мозг в два периода - в раннем младенческом возрасте и перед поступлением в школу. У детей, много времени проводивших перед экранами в эти возрастные точки, в 9 лет были несколько хуже успехи в обучении, а в 10,5 лет хуже работала рабочая память - способность удерживать и обрабатывать информацию здесь и сейчас. Исследователи из Франции и Сингапура проанализировали данные 502 детей и выделили два ключевых этапа. У младенцев мозг развивается очень ...>>

Умные жилеты, спасающие от жары 01.08.2026

Летняя жара в больших городах все чаще становится серьезным испытанием для людей, работающих на открытом воздухе. Мусорщики, строители и другие специалисты вынуждены проводить часы под палящим солнцем, рискуя перегревом. Китайские инженеры предложили практичное решение - специальные охлаждающие жилеты, которые помогают снизить ощущаемую температуру примерно на 10 градусов. Пока мир страдает от сильной жары, китайские инженеры разработали "умные" жилеты с климат-контролем. Жилеты с кондиционированием почти не отличаются от обычной рабочей одежды. Главное отличие - в системе охлаждения. В городе Нанкин в жилет вмонтированы два вентилятора, работающих от портативных аккумуляторов. Одного заряда хватает на 3-4 часа непрерывной работы. В Чанчжоу решили разместить в карманах охлаждающие элементы с материалом, который при нагревании переходит из твердого состояния в жидкое, активно поглощая тепло. Это поддерживает комфортную температуру в течение 2,5-4 часов. Такие жилеты выглядят почти ...>>

Летающие ветротурбины 3 МВт вышли в серию 31.07.2026

Традиционные ветряные электростанции зависят от силы и стабильности ветра у поверхности земли, где воздушные потоки часто бывают слабыми и порывистыми. На больших высотах ветер обычно сильнее и постояннее, поэтому инженеры уже давно рассматривают возможность подъема турбин в воздух. Китайская компания сделала важный шаг в этом направлении, перейдя от испытаний к мелкосерийному производству. Компания Beijing Linyi Yunchuan Energy Technology запустила мелкосерийное производство летающей ветротурбины S2000, а в провинции Чжэцзян возводят отдельный завод по производству материалов для оболочки аппарата. У компании уже есть предварительные договоренности с прибрежными городами и горными регионами, которые рассматривают возможность использования этой технологии для удовлетворения собственных энергетических потребностей. Прототип, который полгода назад только что поднялся в небо над Сычуанем, теперь превращается в целую отрасль. Идея S2000 проста: вместо того чтобы устанавливать ветряну ...>>

Случайная новость из Архива Кольца деревьев рассказали о причине побед Чингисхана 14.12.2020 Дендрохронология - это область науки, которая родилась чуть более века назад. Она стала хобби для астронома Эндрю Дугласа из университете Аризоны. Он заинтересовался кольцами деревьев потому, что они могут многое рассказать о солнечных циклах прошлого и о том, как они влияли на климат Земли. Дуглас начал собирать базу колец деревьев, растущих с середины 15-го века. Затем он начал исследовать еще более древний источник данных - деревянные балки из руин Пуэблоана на юго-западе США. Так и появилась дендрохронология. Исследователь Валери Трует считает, что кольца деревьев зафиксировали и другие важные моменты истории человечества. Необычно дождливые годы с 1211-го по 1225-й, возможно, позволили траве покрыть степи Центральной Азии, которые стали кормом для лошадей Чингисхана и ключом к завоеванию мира Монгольской империи. Авария на Чернобыльской АЭС в 1986 году оставила свой след в странным образом выровненных кольцах уцелевших сосен. Узоры на скрипке Антонио Страдивари, стоимостью около 20 миллионов долларов, говорят не только о возрасте самой скрипки, но и о географическом происхождении древесины, из которой она сделана. Данные, полученные благодаря кольцам деревьев, охватывающие более тысячи лет, помогли ученым реконструировать климатическую историю планеты. Труэт любит деревья, но заверяет, что не обнимает их, приходя в лес, и не верит, что деревья разумны. Она стремится раскрыть секреты, спрятанные внутри деревьев: "Дерево великолепно, - пишет Валери. - А разгадать карту колец - это все равно что решить головоломку. Это затягивает". Свою любовь к деревьям и секреты дендрохронологии Валери Трует (Valerie Trouet) описала в своей новой книге Tree Story ("История дерева").

Другие интересные новости:

▪ Собачья лапа проверит надежность автомобиля

▪ Найдено углеродное море

▪ Планшет Asus ZenPad 3 8.0 с дисплеем разрешением 2K

▪ Стедикам для смартфонов Xiaomi Mijia

▪ Неуязвимая электроника

Лента новостей науки и техники, новинок электроники

Интересные материалы Бесплатной технической библиотеки:

▪ раздел сайта Электронные справочники. Подборка статей

▪ статья Мечников Илья. Биография ученого

▪ статья Почему сентябрь идет в году девятым, хотя в буквальном переводе означает седьмой? Подробный ответ

▪ статья Врач-гериатр. Должностная инструкция

▪ статья Водонепроницаемый лак. Простые рецепты и советы

▪ статья Транзисторы IRFR010 - IRFUC20. Энциклопедия радиоэлектроники и электротехники

Оставьте свой комментарий к этой статье:

www.diagram.com.ua
2000-2026